民生期货有色品种周报20170714
2017-07-14
期市要闻
1. 中国6月人民币贷款增加1.54万亿元,连增三个月,前值1.11万亿元,预期1.13万亿元;M2同比增9.4%,续创历史新低,前值增9.6%,预期增9.6%。上半年人民币贷款增加7.97万亿元,同比多增4362亿元。上半年人民币存款增加9.07万亿元,同比少增1.46万亿元。
央行:2017年上半年社会融资规模增量累计为11.17万亿元,比上年同期多1.36万亿元;2017年6月末社会融资规模存量为166.92万亿元,同比增长12.8%。
2. 央行周三进400亿7天、300亿14天逆回购操作。当日有500亿逆回购到期,净投放200亿,为6月19日以来首次净投放。此外,央行对7、14和28天期逆回购操作需求询量。
3. 两融余额二连升,再创两个半月新高。截至7月11日,A股融资融券余额为8874.66亿元,较前一交易日的8873.32亿元增加1.34亿元。
4. 加拿大7年来首次加息,宣布将基准利率上调25个基点至0.75%,符合市场预期。加拿大央行决议声明:上调2017年GDP预期至增长2.8%,之前料增2.6;上调2018年GDP预期至增长2%,之前料增1.9%;近期通胀疲软将会是临时性的,预计通胀率到2018年中期接近2%;现在加息是合适的。
5. 美国7月7日当周EIA原油库存-756.4万桶,预期-245.0万桶,前值-629.9万桶;美国7月7日当周EIA库欣地区原油库存-194.8万桶,前值-133.4万桶;美国7月7日当周EIA汽油库存-164.7万桶,预期-53.4,前值-366.9万桶。
6. 尼日利亚油长:并未设定加入欧佩克减产协议的时间;尼日利亚不会参加欧佩克于7月24日在俄罗斯举行的部长级会议;将支持对尼日利亚设定产量上限;当石油产量升至180万桶/日时将实施产量上限。
7. 巴西农业咨询机构Safras e Mercado公司发布的报告称,截至7月7日,巴西大豆种植户已经售出67%的2016/17年度大豆,低于去年同期的销售比例82%,也低于过去五年同期均值80%。
2016/17年度巴西大豆收获刚刚结束,产量创下历史新高。Safras预计大豆产量为1.134亿吨,其中7630万吨已经售出。
8. 巴西农业部下属的国家商品供应公司(CONAB)周二发布报告,维持对2016/17年度巴西大豆产量的预测值不变,仍为1.1392亿吨,和6月份的预测值持平。
9. 美国农业部发布的作物进展周度报告显示,截止到2017年7月9日,美国18个大豆主产州的大豆扬花率为34%,上周18%,去年同期37%,五年同期均值32%。
本周首次发布的今年大豆结荚率为7%,去年同期6%,过去五年同期均值为5%。
大豆优良率为62%,低于一周前的64%,去年同期为71%。
10. 近几个月的大量进口导致日照港口的大豆库存激增,上周库存量为486,460吨,接近四年高点。所有港口的大豆库存达到约700万吨。
上周豆粕库存达到120万吨,创下至少六年来的最高水平,因为供过于需。
上周山东省的压榨厂每加工一吨进口大豆就要亏损200元/吨,约合29美元。
考虑到本月的到货数量可能达到850到900万吨,其中山东的到货量就高达200万吨,因此港口拥堵问题还将会持续。
11. 国家粮油信息中心7月预测报告指出,今年玉米产量料2.12亿吨,同比下降3.7%;大豆产量1430万吨,同比增长9.2%。玉米、小麦、稻谷、大豆以及油菜籽中,仅大豆种植面积较去年扩大10.5%至790万公顷,其他均有所减少。
12. 7月11日储备棉轮出销售资源 30085.87吨,实际成交21544.852吨,成交率71.61%。当日最高成交价16420元/吨(2013年度地产棉),最低成交价13430元/吨(2012年度地产棉)。成交平均价格14580元/吨(较前一日价格跌126元/吨);折3128价格:15712元/吨(较前一日价格跌104元/吨)。当日单捆最高加价2180元/吨(2013年度新疆棉),单捆最低加价20元/吨(2011年度地产棉1捆,2012年度地产棉9捆,2013年度地产棉4捆)。纺织企业家数占比:53.33%,非纺织企业家数占比:46.67%。
2017年3月6日至7月11日,储备棉轮出累计成交182.2万吨,成交率68.02%。
13. 中钢协:6月份全国20个城市5大类品种钢材社会库存合计继续下降,其中螺纹钢库存下降幅度最大,环比降12%。钢材市场库存总量776万吨,环比下降4.6%;港口库存108万吨,环比下降8.4%。
中钢协:6月下旬重点监测钢铁企业日产粗钢186.55万吨,较上一旬增产0.56万吨,环比增0.56%;日产焦炭33.53万吨,环比降1.55%。
14. 鄂尔多斯煤炭网:7月份以来,秦皇岛港的动力煤调入强度没有减弱,但日均出港量减少8万多吨,下游的采购积极性降低,秦港场存直线上升到595.5万吨。
15. 新浪援引外媒报道,神华集团下发通知,要求7月继续停售现货动力煤,以保障长协客户的合同兑现。集团要求严格执行销售集团7月份动力煤现货销售政策,继续停售现货动力煤是鉴于当前煤炭资源供应偏紧。
16. 上海有色网:美铝计划重启印第安那州埃文斯维尔附近的铝冶炼厂,重启计划预计将于2018年第二季度完成,启动后年产量将达16.14万吨。
期货有色板块主力合约技术和持仓分析
1. CU1709
策略建议:建议投资者60日均线-50500区间内高抛低吸。
2. AL1709
策略建议:建议投资者20日均线-14800区间内高抛低吸。
3. ZN1709
策略建议:建议投资者在60日均线-24500区间内高抛低吸。
4. NI1709
策略建议:建议投资者73000-83000区间内高抛低吸。
套利策略建议
多M空RM 轻仓持有
多Y空P 轻仓持有
空CF多PTA 持有
多HC空RB 轻仓持有
多JM空ZC 持有
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